DEUDA EXTERNA DE LOS PAÍSES DEL TERCER MUNDO
1. ¿Qué es la deuda externa?
La deuda externa es el dinero que ciertos países deben a otros como pago de los créditos concedidos, desde hace unos 35 años. La deuda se clasifica, según el acreedor en:
§
Comercial: se origina como consecuencia de operaciones crediticias por parte
de bancos o entidades privadas.
§
Multilateral: los acreedores son las Instituciones Financieras Multilaterales:
Fondo Monetario Internacional (FMI), Banco Mundial (BM), Banco Interamericano
de Desarrollo (BID), Banco Africano de Desarrollo...
§
Bilateral: tiene su origen en el préstamo de un Estado a
otro.
Para ver la magnitud del problema veamos las cifras en bruto de deuda externa por zonas:
Tabla
1: Deuda por continente en millones
de $. Datos PNUD
1998
El dato anterior nos dice la cantidad total de deuda externa. Más importante que esta cifra bruta es cuánto debe un país en relación con su población, su nivel de renta y/o su capacidad económica. Comparando la deuda externa total con el producto o renta nacional (PNB) o con sus exportaciones, que marcan la capacidad de un país para obtener las divisas necesarias para pagar al exterior, nos encontramos con un grupo de países que, en total deben menos, pero en relación con su propia población, su renta y su economía, son los que más deben y para los que es más difícil soportar la carga de la deuda externa. En la tabla 2 se muestra la clasificación de los países más endeudados según el tanto por ciento de su deuda con respecto a su producto nacional bruto. En la columna siguiente se muestra un dato que puede resultar más significativo que es su servicio de deuda como porcentaje de sus exportaciones. El servicio de deuda es lo que los países endeudados deben pagar bien como intereses bien como devolución del principal.
Tabla
2: Los países más
endeudados según % sobre PNB. Datos PNUD 1998
Pero estas cifras
no son meros números macroeconómicos de la situación
de un país. La
exageración de dichos números se traducen en la falta de
inversión en educación y en sanidad, que repercute directamente
en las posibilidades de desarrollo de estos
países. Como ejemplos señalamos algunas cifras para el
caso de Nicaragua y Costa de Marfil; con las que una simple mirada sirve
para interpretar lo que supone para estos países el pago de su
deuda.
Ejemplo
de Nicaragua (1997):
Deuda
externa:
5677 millones $
Población:
5 millones habitantes
Deuda
per cápita:
1135
$
PIB:
1979 millones $
Deuda
total (%
PIB):
287 %
Servicio
deuda / exportaciones:
32 %
Servicio
deuda/ educación:
4,65
Servicio
deuda / sanidad:
3,1
Ejemplo de Costa de Marfil
(1997):
Deuda
externa:
15602 millones $
Población:
14,5 millones habitantes
Deuda per
cápita:
1076 $
Renta per
cápita:
700 $/año
PNB:
11605 millones $
Deuda total (%
PNB):
141 %
Gasto público en
educación (%
PNB):
5 %
Gasto público en salud (%
PNB):
3.5 %
Gasto público en deuda (%
PNB):
14 %
Analfabetismo de adultos
:
57.5 %
Mortalidad infantil (< 5
años):
14%
Acceso agua
potable:
72 %
Si nos centramos en el caso español, nuestro país fue receptor de ayudas hasta hace no muchos años. En la actualidad es un país acreedor, que si bien por el motivo anterior, no es de los más significativos; es el que obviamente más interés nos suscita. El conjunto de la deuda que los Países en Vías de Desarrollo (PVD) tienen con España se acerca a los 4 billones de pesetas; de ella, el Estado español es acreedor de cerca de 1.650.000 millones de pesetas y el resto son deudas contraías con el sector privado español.
La deuda de los PVD con el Estado español proviene de operaciones de fomento público de la exportación de empresas españolas, es decir, tiene su origen en una estrategia comercial pública. Los mecanismos de generación de deuda del estado español son:
- Créditos FAD (fondo de ayuda al desarrollo): originada por parte de la AOD (ayuda oficial al desarrollo). Proviene de operaciones de crédito a bajo interés y largo plazo (créditos blandos), para la compra de bienes y servicios españoles.
- Deuda CESCE (compañía española de seguro de crédito a la exportación): proviene de operaciones comerciales de empresas españolas con las economías en desarrollo. Estas empresas aseguran sus operaciones con el Estado Español a través de CESCE. En el caso en el que el país deudor no pueda pagar a la empresa, el estado español realiza el pago y se convierte en el titular de la deuda.
El reparto de la deuda por regiones y por países se puede ver en las tablas 3 y 4.
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Tabla 4: Los
10 países más
endeudados
con
España. Millones de
pts. 31-12-1996 |
Cada año el Estado español recibe como pagos de la deuda externa de los Países en Vías de Desarrollo entre 50.000 millones y 100.000 millones de pesetas. Mientras tanto, su ayuda al desarrollo no supera los 170.000 millones de pesetas, con lo cual la mitad de esa ayuda queda neutralizada por el pago que los países se ven obligados a efectuar.
Fuentes bibliográficas:
Página web
campaña Deuda Externa - Deuda Eterna
Informe sobre desarrollo
humano 2000 (PNUD)
Boletín de
noticias de Manos Unidas nº 131.
Abril, mayo, junio 1998.
Boletines de
Intermón
2. Generación de la deuda externa.
Algunos de los puntos más importantes en el proceso de generación de la deuda externa son los siguientes.
1.
En
los años 60 los países del Norte conceden créditos blandos
(bajo interés y largo plazo) para invertirlos en infraestructuras,
sanidad, educación ..., aunque realmente no existe un control sobre
el uso real de dicho dinero.
2.
En
los años 70 comienzan a vencer dichos
créditos. Por otra parte la subida espectacular de los precios del
petróleo, hace que exista una gran cantidad de dinero en manos de
magnates árabes y que existan problemas financieros para países
desarrollados y en vías de desarrollo.
3.
EEUU
necesita salvar su moneda y pide
créditos ofreciendo intereses muy
altos. Esto provoca un alza
brutal de los tipos de interés.
Los países endeudados tienen que acogerse a estos créditos
para poder pagar los créditos blandos que van
venciendo.
4.
En
1982 México anuncia en el Club de París (acreedores de
créditos públicos) y en el Club de Londres (acreedores de
créditos privados) que su deuda es
impagable. A las pocas semanas
se le suman Brasil, Venezuela, Ecuador y
Perú. Comienza la crisis
de la deuda.
5. El FMI asume la condonación de la deuda ecológica y el FMI y el BM se convierten en la llave de todos los créditos. Se crean los planes de ajuste estructural.
3. Iniciativas públicas de
solución
3.1 Primeros intentos de solución
-
1982 – 1985: freno a los nuevos préstamos y reescalonamiento
de los antiguos. Intentar ganar
tiempo; para los países endeudados en cuanto al pago de sus deudas,
los bancos comerciales, para eludir el peligro de quiebra y los gobiernos
acreedores para evitar la crisis económica
internacional. Resultado:
estancamiento de las economías de los países del tercer
mundo.
-
1985 – 1996: búsqueda del crecimiento para incrementar
la capacidad de pago de los países endeudados.
1.
Plan Baker I (1985): su objetivo general era mantener los compromisos
de los deudores, pero mejorando sus condiciones de liquidez y solvencia,
para lo que eran necesarios nuevos créditos y crecimiento económico.
Fracasa por falta de financiación de los países endeudados
que hace aumentar el impago de intereses.
2.
Plan Baker II (1987):
aparecen los mecanismos voluntarios de reducción de deuda,
donde se pone sobre la mesa por primera vez la posibilidad de reducir las
obligaciones de pago contraídas.
3.
Plan Brady (1989): implicaba un esquema de refinanciación
y reducción de la deuda y de su servicio cuyos destinatarios eran
países de renta media altamente endeudados con los bancos
internacionales. El funcionamiento de este plana tenía como instrumento
principal la conversión de deuda externa bancaria en nuevos bonos,
tanto para el principal como para los intereses
vencidos. Se intentó
renegociar la deuda e incentivar el aparato productivo de los países
deudores.
En general estos planes estuvieron pensados por
y para los países acreedores, se abusó de la privatización
y liberalización de las economías del tercer mundo y no
consiguieron los objetivos propuestos.
3.2 Iniciativa PPAE:
países pobres altamente endeudados (1996, revisada
1999)
La iniciativa más importante
desarrollada para solucionar la crisis de la deuda es la iniciativa
PPAE. Fue creada por el Banco
Mundial y el Fondo Monetario Internacional, y su objetivo fundamental es
lograr la viabilidad o sostenibilidad de la deuda de cada país abordando
la totalidad de la deuda externa (bilateral y multilateral); utilizando
fundamental mecanismos basados en los planes
anteriores. En esta iniciativa
se propone coordinar la actuación de los diversos países
acreedores, y se aplica cuando el país beneficiario mantenga un
comportamiento que permita presumir el aprovechamiento del alivio de la
deuda.
Existen 41 países elegibles que
cumplen las condiciones de PPAE, de los que se han incorporado al plan
36. Las condiciones estipuladas
para beneficiarse de estos planes son poseer solvencia crediticia, tener
una deuda insostenible, poseer un buen historial en ajustes y reformas y
soportar una situación no aliviable mediante los mecanismos tradicionales
de reducción de deuda; de modo que se permita presumir un aprovechamiento
del alivio de la deuda.
Este programa plantea su implantación en tres etapas:
1.
La primera tiene una duración de tres años. En ella
el país ejecuta un programa de ajuste estructural acordado con el
FMI manteniéndose al corriente del pago del servicio de deuda, pero
beneficiándose de acuerdos con el Club de
París. En dicho programa
se incluye una política económica, basada en la realización
de reformas tributarias y en la administración pública,
reestructuración del gasto público, liberalización y
privatización de empresas públicas; y una política social,
incluyendo mejoras en la atención primaria en salud y educación
y en lograr una reducción de las diferencias entre zonas urbanas y
rurales. El final de esta etapa
se denomina punto de decisión.
Si su situación sigue siendo insostenible se pasa a la segunda
etapa.
2.
Una vez alcanzado el punto de decisión, se pasa a la segunda
etapa, con una duración de 1 a 3
años. Se prosigue el
programa económico de ajuste estructural y se utilizan los mecanismos
tradicionales de alivio de deuda.
Los acreedores del Club de París pueden reducir su parte
considerablemente.
3.
Pasado este tiempo se llega al punto de
culminación: si la
trayectoria ha sido correcta y existe un compromiso de mantener políticas
de ajuste en el futuro los acreedores ejecutarían su operación
de reducción de stock hasta un máximo del
80%. Si aún así
no se consigue el nivel de sostenibilidad el BM y el FMI restructurarían
la deuda con nueva financiación procedente del fondo de la
AIF.
Este programa supone grandes avances con
respecto a la situación anterior, manifestados en un tratamiento de
la deuda multilateral, donde se incluye el problema de los países
más pobres, la realización de un análisis particular
para cada país, proponiendo una solución individualizada, y
la vinculación de la reducción de deuda a la consecución
de ciertos objetivos en política
social.
Bajo nuestro punto de vista las carencias
más importantes que posee pasan en primer lugar por el objetivo marcado,
de sostenibilidad de la deuda, y no de desarrollo de dichos países,
con lo que no se trata el endeudamiento como un problema estructural del
país en cuestión.
Otras carencias, más de tipo técnico son la insuficiencia
del alivio de deuda marcado, el que se programan pagos similares a los que
se venían realizando y el que los plazos marcados siguen resultando
demasiado largos. Además
se produce un intervensionismo en la política de estos países
con la obligación de cumplir los planes propuestos por el FMI y el
BM. Estas carencias se resumen
en el apartado siguiente.
3.3 Respuesta a la iniciativa PPAE.
“El alivio de la
deuda sigue fallando a los pobres”
Tres cuartas partes
de los veintidós países que están recibiendo un alivio
de la deuda gastarán más de un diez por ciento de los ingresos
del gobierno en deuda este año.
Dieciséis países gastarán más en el pago
de la deuda que en salud de sus ciudadanos y diez destinarán al pago
de la deuda más de lo que gastan conjuntamente en educación
primaria y saludo. Intermón
Oxfam exige un alivio de la deuda más profundo y amplio y una
cancelación del 100% de la deuda del FMI y del Banco
Mundial”
Intermón
Oxfam. Abril de
2001.
4. Propuestas de la sociedad civil
Conversión de
deuda.
(Canje)
Entidad
acreedora
Gobierno
deudor
ONG del Norte
o Gobierno benefactor
ONG local o institución local
Flujos
de capital en
US$
Flujos de capital en moneda local
Una ONG del Norte realiza un pago de un porcentaje de la deuda de un PVD con un acreedor , y ésta queda cancelada. Por su parte el PVD debe invertir un porcentaje mayor que el anterior, pero menor que el 100%, en proyectos de desarrollo.
Ventajas para el país deudor
§
Estimula
donaciones internacionales, sensibilización e inversión en
proyectos de
desarrollo.
§
Sustituye
pasivos en US$ por pasivos internos en moneda local mejorando la balanza
de pagos.
§
Aumenta
el nivel presupuestario en aspectos sociales de sectores menos
favorecidos.
§
Fortalece
instituciones de gobierno y ONG
locales.
Ventajas para la ONG del Norte o Gobierno
benefactor.
§
Permite
una mayor gestión en Cooperación Internacional con el país
deudor sin repercutir en su Soberanía
Nacional.
Desventajas o efectos
negativos potenciales
§
Se
corre el riesgo de que aumente la inflación.
§
Las
operaciones de conversión son un pago adelantado sobre una deuda
renegociada y además suponen una renuncia a la posibilidad de nuevas
renegociaciones.
§
Se
obliga a incrementar el gasto público.
§
Posible
injerencia en la soberanía nacional.
Condonación de
deuda.
Es la anulación
del importe total de la deuda. Los
partidarios de la condonación de la deuda se apoyan en que la mayor
parte de la deuda fue contraída por regímenes corruptos, utilizada
en fines diferentes al desarrollo de los pueblos y en que con los altísimos
intereses existentes ha sido ya pagada.
Los detractores de esta fórmula se apoyan en que la
condonación dejaría a los países deudores sin posibilidad
de recibir más créditos (o éstos tendrían un
interés muy alto por el mayor riesgo existente), en que no asegura
que el dinero condonado se vaya a utilizar en el desarrollo de estos países
y en que podría desestabilizar el sistema financiero
internacional.
Propuesta 0.7
Es una propuesta del PNUD consistente en dedicar el 0.7% del PIB de
los países ricos al desarrollo de los países
pobres.
Tasa Tobin
Consiste
en grabar el movimiento especulativo internacional con un impuesto menor
del 0.5% y destinarlo al desarrollo de los países
pobres.
Propuesta 20/20
Compromiso de dedicar el 20% del PIB de los países pobres a
necesidades básicas y el 20% de la Ayuda Oficial al Desarrollo generado
por los países ricos a dichos fines.
Mecanismos de Insolvencia Internacional
Establecer organismos o procedimientos capaces de declarar la quiebra
o suspensión de pagos de un país deudor cuando no disponga
de suficiente liquidez para afrontar sus necesidades
básicas.
5. El Boomerang de la deuda.
¿Afecta la
deuda externa tan sólo a los países del tercer
mundo?. Obviamente éstos
son los países que se ven principalmente y en primer lugar perjudicados
por la existencia de esta losa
financiera. Sin embargo los
países desarrollados acaban padeciendo las consecuencias de esta
situación en lo que Susan George denominó el Boomerang de la
deuda.
Las consecuencias principales que tiene la existencia de la deuda
externa en los países en vías en desarrollo se sintetizan en
los siguientes puntos:
Destrucción
del medio ambiente:
fundamentalmente debido a que estos
países no pueden seguir los estrictos criterios que se dan en tratados
como el de Kyoto, se produce un uso irracional de los recursos, que repercute
en la destrucción de la famosa capa de ozono, calentamiento del planeta
... Además estos países
se convierten en receptores de basuras radiactivas, en mucha mayor cantidad
de la que pueden asumir, para
poder tener acceso a una fuente de ingresos
adicional. Y el medio ambiente
no conoce fronteras, sus efectos nos llegan a todos.
Aumento impositivo:
parte de la deuda que tienen estos países, y que
no pueden llegar a pagar, acaba rellenando las casillas de nuestros bancos
de “Créditos incobrables”, lo que a la postre supone que
dejan de pagar sus impuestos por ese dinero.
Aumento de la
inmigración:
los problemas de desarrollo que trae consigo la carga de
la deuda externa supone un aumento de la inmigración, y en algún
caso la existencia de tensiones, como se han producido en los países
europeos donde ésta es mayor.
Tráfico
de drogas:
para muchos campesinos del tercer mundo es la única
salida, a la vista de los precios de otros productos que exportaban
tradicionalmente como café, algodón, caña
... Y los consumidores de droga
viven en Estados Unidos, Europa ...
Conflictos armados:
estados con instituciones internas débiles, como
son los países en vías de desarrollo, son en donde se produce
un mayor número de conflictos
armados. Estos conflictos repercuten
en la estabilidad internacional afectando sin duda a los países
industrializados.
Y estos son sólo un botón de muestra de los efectos
que tiene la existencia de la deuda externa en países como el nuestro.
Fuente
bibliográfica: Susan George.
“El bumerang de la
deuda”.
Deriva/Intermón. 1993.
6.
Conclusiones
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“Llamo a los países donantes y a las instituciones financieras multilaterales a que borren de sus libros toda la deuda oficial de los países pobres altamente endeudados. A cambio estos países deben comprometerse con la reducción de la pobreza en sus países”.
Kofi
Annan. Secretario General de
las NNUU. Abril
2000.
“¿Debemos dejar morir de hambre a nuestro pueblo para pagar nuestras deudas?”
“Si
quiere ayudar a mi país, coja todo el dinero que tiene previsto destinar
a Tanzania y gásteselo en el Reino Unido en explicar a sus conciudadanos
las características de la pobreza y sus
causas”.
Julius
Nyerere. Ex – presidente
de Tanzania.
.
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a la página del Programa detallado de Fundamentos de Cooperación
para el Desarrollo.
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